Africa Finance Corporation, панафриканська фінансова установа розвитку зі штаб-квартирою в Лагосі, оголосила про укладення угоди з міжнародною перестрахувальною групою Munich Re щодо спільного покриття ризиків торговельного фінансування.
Загальний обсяг ризиків, на які поширюватиметься домовленість, становить $1 млрд.
Програма охопить операції 38 фінансових установ в 11 африканських країнах. Йдеться про фінансові інструменти, які забезпечують міжнародну торгівлю, зокрема документарні акредитиви, торговельні кредити та банківські гарантії.
Сторони також передбачають можливість подальшого розширення співпраці.
Новий механізм дозволить AFC збільшити обсяги фінансуванняОсновна мета угоди полягає у перерозподілі частини кредитних ризиків між AFC, Munich Re та іншими приватними учасниками фінансового ринку.
Завдяки такому підходу фінансова установа розвитку зможе зменшити концентрацію ризиків у власному портфелі та використовувати наявні ресурси для підтримки більшої кількості торговельних операцій.
Президент і генеральний директор AFC Самайла Зубайру пояснив, що корпорація залишатиме за собою частину ризиків,
тоді як Munich Re прийматиме іншу частину з можливістю її подальшого розподілу між партнерами.
Особливістю нової програми стане автоматизований механізм розподілу ризиків.
AFC і Munich Re співпрацюють у цьому напрямі з 2018 року, однак раніше рішення щодо покриття ризиків ухвалювали окремо для кожної фінансової операції.
Тепер сторони заздалегідь погодили параметри та ліміти ризику. Це дозволить Munich Re автоматично приймати визначену частку ризиків за операціями AFC, які відповідатимуть установленим критеріям.
Такий формат має спростити процедури погодження та прискорити залучення приватного капіталу до торговельного фінансування.
Банки розвитку активніше передають кредитні ризики інвесторамУгода AFC та Munich Re відображає ширшу тенденцію серед міжнародних фінансових установ розвитку, які використовують інструменти передачі ризиків для збільшення кредитних можливостей.
Зокрема, Африканський банк розвитку (AfDB) та Банк розвитку Південної Африки (DBSA) планують у 2027 році спільно розпочати передачу приватним інвесторам частини ризиків за кредитним портфелем обсягом $2 млрд.
Європейський банк реконструкції та розвитку (ЄБРР) також розглядає можливості залучення інвесторів до придбання пакетів застрахованих кредитів.
Такі механізми дозволяють банкам розвитку розподіляти фінансові ризики з приватними інвесторами, звільняючи частину власних ресурсів для нових кредитних операцій.
Для африканського ринку торговельного фінансування домовленість AFC та Munich Re може розширити можливості банків підтримувати імпортно-експортні операції та забезпечувати фінансування зовнішньої торгівлі.
При цьому заявлені $1 млрд характеризують обсяг ризиків, охоплених угодою, а не суму безпосередніх інвестицій чи нових кредитів.
