Американська Amazon уперше вийшла на ринок облігацій, номінованих у фунтах стерлінгів, та залучила £4,25 млрд ($5,8 млрд). Розміщення відбулося на тлі масштабних капітальних витрат технологічної компанії, зокрема на розвиток інфраструктури штучного інтелекту.
Amazon розмістила облігації чотирма траншами з різними строками погашення. Загальний обсяг заявок інвесторів становив близько £10,65 млрд, тобто приблизно у 2,5 раза перевищив обсяг запропонованих паперів.
Водночас під час формування книги заявок попит дещо послабився. На ранньому етапі він перевищував £12 млрд.
Для трирічного траншу спред до британських державних облігацій становив 53 базисні пункти. Для паперів із найдовшим строком погашення показник досяг 93 базисних пунктів.
Найменший попит серед чотирьох частин розміщення отримали найдовші, 19-річні облігації Amazon. Це відбулося на тлі загального послаблення інтересу інвесторів до нових довгострокових боргових паперів великих технологічних компаній.
Amazon активно позичає за межами доларового ринкуРозміщення у фунтах стало вже четвертим виходом Amazon на міжнародні боргові ринки поза американським доларом протягом 2026 року.
Раніше компанія випускала облігації, номіновані в євро, швейцарських франках та канадських доларах. Загальний обсяг боргових паперів, проданих Amazon цього року, наблизився до $100 млрд в еквіваленті.
Активність компанії на борговому ринку пов’язана з різким збільшенням інвестицій технологічного сектору в обчислювальні потужності, дата-центри та іншу інфраструктуру, необхідну для розвитку штучного інтелекту.
Amazon є одним із найбільших світових операторів хмарної інфраструктури через Amazon Web Services. Зростання попиту на обчислення для ШІ потребує значних інвестицій у сервери, дата-центри, мережеве обладнання та енергетичну інфраструктуру.
Водночас після хвилі великих розміщень технологічних корпорацій інвестори стають більш вибірковими щодо нових випусків, особливо паперів із тривалими строками погашення.
У серпні ринкова капіталізація Amazon уперше перевищила $3 трлн. Акції компанії зросли після сильних фінансових результатів та сигналів про те, що поширення технологій штучного інтелекту стимулює додатковий попит на хмарні сервіси AWS.
